Отрицательный Оборотный Капитал

Ситуация, при которой текущие обязательства компании превышают ее текущие активы. Например, если совокупный объем наличных средств, обращающихся ценных бумаг (marketable securities), дебиторской задолженности (accounts receivable), товарного запаса, а также иных текущих активов меньше совокупного объема кредиторской задолженности (accountspayable), долгосрочных задолженностей, срок погашения которых наступает в течение данного года, и других текущих обязательств, то компания имеет отрицательный оборотный капитал. Если ситуация не будет исправлена, то компания не сможет оплатить задолженности по наступлении срока платежа, что ставит под угрозу ее способность продолжать свою деятельность и может даже привести к банкротству. Исправить ситуацию, при которой оборотный капитал компании является отрицательным, можно различными способами: 1) конвертировать долгосрочные активы в текущие активы, например, продав часть оборудования или здание, ликвидировав долгосрочные инвестиции или передоговорившись относительно сроков долгосрочного займа; 2) конвертировать краткосрочные обязательства в долгосрочные, например, заменив текущие счета к оплате долгосрочными векселями к оплате; 3) привлечь долгосрочный кредит, 4) привлечь дополнительный акционерный капитал с помощью выпуска акций или иного источника оплаченного капитала; 5) сохранить или "вновь инвестировать" полученную прибыль. См. также working capital.